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秒懂,財報的 4 大表基本教學 ( 附 Q2 盈餘強勁清單 )

8月 2019年5
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公司的體檢報告:財務報表!

去醫院健康檢查,會拿到體檢報告,

而會計師就像是公司的醫生,

每季會出具一份公司的體檢報告,

也就是我們常聽到的財務報表!

 

很多人會懼怕看財報,

認為很難、看不懂,

不用擔心,

這裡有一系列的財報教學,

讓你從此不再害怕財報!

 

本篇與您分享:

財報重要組成:4 大表

由於很多股友跟我反應:「我完全不懂財報,能教我嗎?」

所以這一篇主要是初步介紹財報 4 大表,

讓大家先對每個報表有初步概念,

之後會更詳細介紹每一張財務報表

 

財報主要組成:4大表

  1. 資產負債表
  2. 損益表
  3. 股東權益變動表
  4. 現金流量表

 

讓我們來一一介紹每一張表的功能吧

(一)資產負債表:

了解企業財務結構的重要利器

資產負債表分為 3 大區塊:資產、負債以及股東權益。

而且會計原則:資產 = 負債 + 股東權益,

為什麼呢?

舉個例子:

假設小明要在淡水老街開一間豆花店,

假日遊客往來不斷,預計生意會很好。

經過評估過後,

開立一間豆花店需要買磨豆機、爐具、桌椅還有黃豆及珍珠等配料

估計要 100 萬,

但小明身上只有 75 萬,

還差 25 萬怎麼辦?

這時候可以找銀行貸款,

這樣小明就湊到 100 萬了。

於是豆花店開幕了,

磨豆機、爐具、桌椅還有黃豆及珍珠都是小明的資產,

總價 100 萬,

小明是股東,75 萬是小明的資金,

所以股東權益有 75 萬,

而還有 25 萬是跟銀行借款,

所以是屬於負債。

 

這樣就符合一開始所講的會計原則:資產 = 負債 + 股東權益

 

會計科目簡介:

資產負債表指的是某一個特定時間點,公司的經營狀況,

例如:2018/12/31 這個時點,公司的現金、負債有多少,

是為「靜態報表」

(PS:其他三張財報是動態報表,指某一特定期間)

 

資產就是指「資金的用途」,

包含的會計科目有:現金、短期投資、存貨等,

負債及股東權益是指「資金的來源」。

負債包含的會計科目有:銀行借款、應付帳款等

股東權益含有股本等

 

以下列出常見的會計科目:

figure-1

 

表格中的會計科目簡單說明一下:

資產類:

●短期投資:可能是交易股票、債券等金融商品

●應收票據:應該收回的票據但尚未收回來

●應收帳款:應該收回的帳款但尚未收回來

●存貨:不同行業存貨不同。

  營建業的存貨是土地、食品業的存貨是大豆等

●不動產、廠房及設備:就是俗稱的固定資產,例如:機器設備

 

負債類:

●銀行借款:顧名思義就是跟銀行借錢

●應付票據:應該支付的票據尚未支付出去

●應付帳款:應該支付的帳款尚未支付出去

●預收款項:先收到錢,但貨品還沒交付。

 例如:預收貨款,類似收訂金的概念

●遞延所得稅負債:就是指應付所得稅,繳給政府的稅尚未繳納

●存入保證金:將他人保證金存放在自己公司。

 就像是租房時,房東會跟房客收 2 個月押金一樣。

 

股東權益類會在下方的股東權益變動表說明。

 

(二)損益表:

衡量企業經營績效的重要依據

投資人關注的 EPS 就是從損益表計算而來的,

損益表最可以讓我們知道公司的經營狀況,

營收、成本、費用以及營業外損益都涵蓋在內。

 

讓我們延續豆花的的例子,來說明什麼是損益表吧

 

豆花店辛苦經營 1 年後,

小明的爸爸非常關心小明,

想知道經營狀況如何,

小明爸喝了一口熱茶,

一臉擔憂地問:

「小明阿,你豆花店有沒有賺錢啊,

還是白做工阿?」

 

這時小明心想:「終於可以展現一下我的績效啦」

於是興沖沖的拿出損益表讓爸爸看,

 

小明先解釋了損益表的公式讓爸爸理解,

營業收入-營業成本=營業毛利

營業毛利-營業費用=營業淨利

營業淨利+營業外損益=稅前淨利

稅前淨利-所得稅=稅後淨利,又稱本期淨利

 

豆花店的經營如下:

營業收入 100 萬,

但進貨成本 15 萬,

所以毛利 100 – 15 = 85 萬,

然後還要支付店租以及水電費一共是 22 萬,

營業淨利 85 - 22 = 63 萬,

店鋪二樓出租給阿華滷肉飯,

租金收入 9 萬元,

這是屬於本業之外收益,

會列為營業外收入,

所以稅前淨利 = 63 + 9 = 72 萬,

最後繳了 14 萬元的稅,

本期淨利 = 72 -14 = 58 萬,

58 萬就是小明可以收到自己口袋的收入啦,

讓我們恭喜小明,

第一次創業就成功

 

會計科目簡介:

●營業收入:指的是公司經營他的本業,在某段期間(例如1/1~12/31)期間賺了多少。

  以上述小明的例子,賣豆花就是公司的本業。

●營業成本:賣出的產品所需要的成本。例如豆花店的黃豆、糖

●營業費用:指經營公司所需要的花費。例如水電、房租

●營業外收支:指的是本業以外的收入或費用。

  例如:豆花店二樓出租給阿華所收到的租金收入

 

(三)股東權益變動表

還記得在介紹資產負債表時,

有說過資產 = 負債 + 股東權益,

而股東權益變動表就是:詳細的說明股東權益 1 整年度的變化,

股東權益變動表的金額 = 資產負債表裡股東權益的金額

 

會計科目簡介:

股東權益變動表有以下幾個常見的會計科目:

●股本:通常 1 股面額 10 元,看公司發行幾股,

  假設發行 300 股,則股本就是 10 元 * 300 股 = 3000 元

●資本公積:有很多種形況,比較常見的是發行股票的價格超過面額 10 元,

  其差額就會列在資本公司。

  例如:小明豆花店要上市了,

  1 股發行價 25 元,面額 10 元入股本,

  其餘 25 - 10 = 15 元就是屬於資本公積。

●保留盈餘:公司累積未發放的盈餘。

   小明豆花店第一年賺 58 萬,

   第二年開始營業的時候,

   帳上就會有 58 萬的保留盈餘,

   表示歷年來賺的錢保留下來

●其他權益:常見的有外幣換算差額

●庫藏股:指公司的資金買回公司自己的股票。

   有很多種原因,可能是要轉讓股份給員工,

   也有可能是讓在外面流通的股數變少,提高股價

 

(四)現金流量表

指的是一段期間,公司的現金增減變動,

主要是反映資產負債表各項目對現金流量的影響,

 

舉個簡單例子:

在資產負債表上,存出保證金(屬於資產類) 107Q4 金額是 500 元,

106Q4 金額是 300 元,

107 期間存出保證金增加 200 元,(500-300)

另一方面現金則減少同樣金額

然在現流表上會表達為:存出保證金 -200元,

代表錢流出去 200 元,是運用在存出保證金上面。

 

現金流量表會決定公司生存的能力,

畢竟如果沒有足夠的現金,

公司無法經營下去。

 

根據不同用途,

劃分為 3 個分類:營運活動、投資活動以及籌資活動

 

(1)營運活動:有關於營運的現金流

例如:應收帳款的增減、存貨的增減、應付票據的增減

 

(2)投資活動:有關投資的現金流

例如:購買機器設備、取得專利權(無形資產)、投資新公司等

 

(3)籌資活動:有關借貸的現金流

例如:向銀行借款、發放現金股利

 

然後營運活動+投資活動+籌資活動的金額,

會等同本年度現金流的增減金額

一樣舉個例子:

107 年度營運活動 -10 元

107 年度投資活動 +15 元

107 年度籌資活動  -8 元

三者相加 = -10+15 - 8= -3 元

所以將 107/12/31 的現金餘額 扣除 106/12/31 的現金餘額一定等於 -3 元

 

 

財務 4 大表的初步介紹就到這裡,

已經熟悉財報的股友,可能覺得簡單,

就當作是複習囉~

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2019Q2財報陸續公布

盈餘成長率激增清單

 

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(圖片來源:股人的計量價值投資)

 

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