產業研究報告

台玻(1802)於今（4）日股價表現強勁，終場大漲逾7%，收盤價來到53.1元，成為盤面焦點之一。主要受惠於台股電子族群資金輪動，在低軌衛星與PCB題材火熱的帶動下，上游電子材料獲得資金青睞。同屬玻纖布族群的建榮(5340)、德宏(5475)亮燈漲停，身為產業龍頭的台玻同步展現強勢補漲力道，儘管外資

台塑(1301)今日股價表現強勁，盤中漲幅逾4%，收盤價來到46.85元，主要受惠於五大泛用樹脂報價上漲及乙烯成本下跌帶來的利差擴大效益。此外，公司宣布將於今日下午15時30分在證交所召開重大訊息記者會，由資深經理簡嘉宏說明向關係人取得資產事宜。在基本面利差改善與公司資產佈局雙重消息驅動下，台塑成為

力積電(6770)今日展現強勁攻勢，早盤買氣湧現後一路走高，終場亮燈漲停鎖死於65.6元，大漲5.9元，單日成交量激增至約22.02萬張，成交金額高達141億元，成為台股今日盤面焦點。此次股價強勢表態，主要受惠於記憶體產業景氣顯著回溫，加上市場對於銅鑼廠與美光合作進度的樂觀預期，雙重題材點火帶動資金

美國光通訊大廠Lumentum於3日公布最新財報，營收與獲利表現皆優於市場預期，股價大漲逾10%，此消息直接連動台股供應鏈表現。光環(3234)受此激勵，今日開盤後不到半小時即攻上漲停板，終場收在60.6元，上漲5.5元，漲幅達9.98%，成交量為3,090張。Lumentum指出光通訊動能強勁，加

儘管日本載板大廠IBIDEN因PC市況疲弱導致股價重挫，台灣IC載板龍頭欣興(3037)卻因產品結構差異與AI高階訂單外溢效應，營運基本面展現強勁韌性。欣興股價近期表現強勢，盤中一度突破400元大關並創下401元歷史新高，公司更積極回應市場需求，董事會決議將2026年資本預算上調約60億元，總金額來

台光電(2383)今日股價表現強勢，盤中直接攻上漲停板並鎖死在2,040元，創下歷史新高價位。本次股價強攻主要受惠於AI伺服器規格持續升級以及高階網通材料需求放大的雙重利多。市場資金明顯回流至銅箔基板(CCL)族群，反映投資人對高階材料供應鏈在2026年的營運成長抱持正向看法，特別是在雲端服務供應商

針對近期市場傳聞長鑫存儲低價拋售DDR4擾亂市況，摩根士丹利（大摩）今日發布報告火速闢謠，指出相關報導內容不實，並重申看好利基型記憶體後市，點名華邦電(2344)為投資首選（Top Pick）。受此消息激勵，加上華邦電2025年12月營收衝上97.7億元創歷史新高，顯示公司基本面動能強勁，吸引市場高

台積電(2330)今(4)日受美股費半指數下挫拖累，股價呈現震盪整理格局，終場下跌15元，收在1,785元。儘管台股大盤展現韌性開低走高，台積電全場多於盤下震盪，盤中雖一度翻紅至1,805元，但隨即遭遇調節賣壓，目前股價正回測10日線支撐。法人指出，這屬於漲多後的技術性修正，考量基本面營收強勁，投資

雖然台積電今日股價表現呈現疲軟並壓抑大盤指數，但在其先進封裝產能持續開出的實質利多帶動下，成功激勵AI供應鏈如載板族群逆勢強勢上攻。市場高度關注台積電(2330)作為AI基礎建設的核心角色，其產能擴張的進度將直接左右相關耗材需求的爆發力與整體產業鏈的股價表現。產能擴充引爆AI載板需求激增根據法人分析

SpaceX傳出重大戰略布局，計畫向美國FCC申請部署100萬顆衛星，打造具備強大運算能力的太空AI資料中心。法人點名全球HDI板龍頭華通(2313)為主要受惠供應鏈。這項計畫規模將不僅限於通訊，更跨足AI運算領域，預期隨著衛星發射成本下降，將帶動相關零組件需求激增，為供應鏈帶來長線成長動能。太空A