發表
我的網誌
軟體類股今日面臨沈重賣壓，市場擔憂人工智慧(AI)將顛覆傳統軟體商業模式。儘管ServiceNow(NOW)公布的第四季財報優於預期，股價仍重挫11%。摩根士丹利發布報告指出，這份財報雖然不錯，但「好得還不夠」，無法說服抱持懷疑態度的投資人相信該公司在面對AI競爭時仍能維持強勁成長。受此影響，軟體板塊集體跳水並進入技術性熊市，Atlassian(TEAM)大跌12%，Datadog(DDOG)下跌約8%，Salesforce(CRM)重摔7%，Workday(WDAY)則下滑9%。
科技巨頭走勢分歧，Meta與IBM大漲而微軟因雲端成長放緩暴跌
科技巨頭財報表現呈現兩樣情。Meta(META)股價大漲8%，主要受惠於第一季營收財測強勁，預估達535億至565億美元，優於市場預期的514.1億美元；其第四季EPS為8.88美元，營收598.9億美元，皆優於分析師預期。IBM(IBM)股價也飆升近6%，執行長Arvind Krishna透露其生成式AI訂單已突破125億美元，軟體與基礎設施營收表現亮眼。反觀微軟(MSFT)雖然營收與獲利皆優於預期，但因雲端業務成長在會計年度第二季放緩，且第三季營業利潤率財測保守，導致股價慘跌12%。
特斯拉首度營收衰退，宣布停產Model S與Model X轉攻機器人
電動車大廠特斯拉(TSLA)股價下跌超過2%，公司公布了史上首次年度營收衰退。更令市場震撼的是，特斯拉詳細說明了將停止生產Model S和Model X車款的計畫，未來的營運重心將全面轉向打造Optimus人形機器人以及開發無人駕駛汽車。公司同時表示，為了支援這些新項目的發展，今年的資本支出將會加速擴增。
旅遊休閒類股強勢反彈，皇家加勒比與西南航空獲利展望樂觀
旅遊類股今日表現搶眼，皇家加勒比(RCL)因第一季調整後EPS財測介於3.18至3.28美元之間，遠高於市場預期的2.91美元，激勵股價飆漲15%。這股樂觀情緒也帶動同業走揚，挪威郵輪(NCLH)上漲8%，嘉年華(CCL)上漲約6%。航空股方面，西南航空(LUV)大漲13%，公司預測在進行商業模式重整後，2026年獲利將大幅飆升，預估該年調整後EPS至少可達4美元，優於分析師預期的3.19美元。
工業與國防股兩樣情，卡特彼勒財報亮眼但聯合租賃獲利失利
工業巨頭卡特彼勒(CAT)股價上漲超過3%，主要受惠於電力與能源銷售大增23%，帶動第四季調整後EPS達5.26美元，營收191.3億美元，雙雙擊敗市場預期。國防承包商洛克希德馬丁(LMT)也因第四季財報優於預期及全年財測樂觀，股價上漲5%。然而，設備租賃公司聯合租賃(URI)則因租賃營收利潤率承壓，第四季財報令人失望，EPS與營收皆未達標，導致股價重挫14%。
其他個股財報反應劇烈，霍尼韋爾重組受矚目而金沙集團營收僅低空飛過
市場對其他個股財報反應不一。霍尼韋爾(HON)上漲近4%，雖然營收略低於預期，但EPS優於預期，且市場對其業務分拆重組計畫持正面看法。陶氏化學(DOW)雖然EBITDA優於預期，股價仍下滑4%。博弈股拉斯維加斯金沙(LVS)股價大跌14%，儘管澳門淨營收略高於預期且獲利達標，但市場顯然期待更高的成長動能。國際紙業(IP)宣布將分拆為兩家獨立公司並剝離歐洲業務，但因EPS未達預期，股價下跌7%。
