結婚要花多少錢呢?善用資源,花 5 萬就可以辦出 50 萬效果的婚禮唷! 原來它也是 Tesla 概念股!怪不得最近股價這麼強,而且法人買超第 1 名...(內附概念股清單)

現在可以買股票嗎?不用再求神問卜!只要打開「這個」錦囊妙計

(圖/shutterstock)

 

湧蓮寺的門 ~ 陳金瑩 拍攝

 

為什麼每個人,都應該學會看大盤

根據近 15 年資料統計

如果大盤 ,100 檔股票有 63 檔會上漲

如果大盤 ,100 檔股票有 67 檔會下跌

 

製表  By  陳金瑩

 

而當大盤漲跌幅超過 1% 時

對個股的影響,還會更明顯:

大盤 ,100 檔有 75 檔會漲

大盤 ,100 檔有高達 79 檔會跌

 

所以說,大盤重不重要呢?

►► 當然很重要!

很多時候我們賺到一點錢,以為自己「選股」很厲害

諸不知,大盤漲了 10%,你才賺 5%,這樣算厲害嗎?

有時候我們賠錢了,就開使怨嘆「買錯股」

其實,你賠錢根本是因為盤勢不好,所有股票都在跌

 

所以投資的第一步,就是要先研判大盤的好壞

一旦大盤看對了,不僅買賣股票時點更犀利

甚至直接操作「台指期」,就能賺到錢!

 

什麼是大盤?

剛開始有股票的時候,並沒有「大盤指數」這東西

後來,為了讓市場參與者能快速了解市場表現

交易所便以 1966 年為基期

開始編制現在這個我們每天在看到的

大盤指數 / 台股指數 / 加權指數  ( 三者同意 )

有別於老派的 價格加權編制法 ( 如日經 225 與道瓊 )

台股指數是以「市值加權法」來編製

也就是說,市值越大的股票,對大盤的影響越大

因此加權指數代表著台股的平均表現

尤其是大型股的平均表現

 

台北股市權值股權重列表

製表  By  陳金瑩

 

如何直接投資大盤?

想直接投資大盤

除了可以買各種五花八門的指數型基金以外

也有一堆衍生商品可以投資

其中,最重要的有兩種:0050 ETF 與 台指期貨

 

兩大指數型投資工具比較

資料來源:陳金瑩

 

觀察上表,我們可以發現:

「台指期」除了需要開一個期貨戶

以及到期轉倉較麻煩以外

不論在 成本、槓桿、放空 ... 等面向

全都遠勝 0050 ETF

因此是指數型投資商品的首選!

 

投資大盤有什麼好處?

投資股票,風險其實不小!

早年的 台鳳,近年 勝華,你還記憶猶新吧?

這些股票出事前,也曾風光亮麗過

而一旦出事,不僅股價閃崩

最後還搞到下市!

 

而投資指數型商品,就不會有這種問題

就算其中一檔股票出事,也只佔全體股票的一小部分而已

等於可以有效分散風險

而且大盤漲 1%,理論上「台指期」也會漲 1% 左右

以後就不用再擔心

大盤一直漲,自己手上的股票都不漲了!

 

( 歡迎加入 ►► 凱旋投資術 FB 社團 )

 

 

最後,「台指期」不僅交易成本很低

成交量也很大,大到可以直接市價進出

甚至若你買在逆價差很大的時候

等同用比較便宜的價格,就買到了「加權指數」

只要撐過風險較大的時刻,就有機會賺到這筆「逆價差」

想放空時,更是不受任何限制

不像放空股票那麼麻煩

因此「台指期」,是一個能「多空兩頭賺」的完美投資工具!

 

1.〝波段錦囊〞使用方法:

一個數字,告訴你大盤的好壞!

我們在分析股票的時候

主要會看 本益比、殖利率、股價動能、籌碼 ... 這些東西

而在分析大盤時,也全都適用喔!

 的方法,是把所有數值做適當的加總與運算

把「大盤」當成「一家公司」來看

唯一的不同,是這些運算牽涉到龐大的資料

已不再是肉眼就能搞定

需要好的程式來幫忙 ...

 

大盤最重要的 4 面向:價值、動能、籌碼、風險

資料來源:陳金瑩

 

用 12 個因子,衡量大盤多空

資料來源:凱旋指數投資錦囊

 

如果上圖的因子,大部分偏多

那麼從「資產配置」與「波段交易」的角度來看

我們也應該勇敢進場投資;

反之,如果大部分的因子都偏空

我們就應該暫停買股,甚至進場避險或放空!

 

至於如何評判這些因子是偏多還是偏空呢?

 的方法很科學:把數值拿來跟過去資料做客觀比較!

舉例來說,如果大盤的「本益比」低於過去平均

那麼這個因子的「評分」就會是正的

如果比均值低越多,評分就會越高

 

軟體依序評完所有因子,再經過特殊的演算法處理後

會給出一個介於「負 100 ~ 正 100」的「波段錦囊」數值

這個數值,就是整個軟體最精彩的部分囉!

 

假設算出來是 50%,表示根據科學運算:

「你持股 5 成,並抱著剩下的 5 成現金等待良機」

是勝算最高的資產配置方法!

 

資料來源:凱旋指數投資錦囊

 

當「波段錦囊」的數值越來越高

表示大盤走勢很穩健,應該進場積極投資;

反之,當「波段錦囊」的數值越走越低,甚至轉為負值的時候

表示軟體偵測到,「此刻」大盤有反轉或破底風險

買股票應該暫緩

甚至可以進場去做避險或放空!

 

波段錦囊,2013 至今 實際走勢圖

資料來源:凱旋指數投資錦囊

 

 

2.〝當沖錦囊〞使用方法:

一個數字,幫助你大幅提升當沖勝算!

 

 

凱旋指數投資錦囊

 

 

凱旋指數投資錦囊

是由「波段」與「當沖」 兩個錦囊所組成

其中,「波段錦囊」會告訴我們目前的盤勢

持股幾成,勝算最高

假設算出來的數值為 50%

我們可以持有 50% 的現股,也可以持有 50% 的台指期

如果每天照著這個數值操作

從統計的角度來說,能得到很穩定的報酬

 

不過呢

想從台指期獲利,可不只是「波段」交易而已

由於台指期交易成本很低

一買一賣間,只要「賺到 1 點」即可獲利

而且台股的「日內走勢」,有某種「固定的規律」

比「波段走勢」更容易預測

因此衍伸出一種非常有趣、也容易賺錢的交易模式:台指期當沖!

 

所謂的台指期當沖

是指你不論於當天的任何時段 買進 或 放空

都必須於收盤前 反向平倉

藉由良好的操作技巧與紀律

在當日「落袋為安」

 

 

Leo 組合包01

 

 

台指期最重要的「價格規律」,包括:

1. 如果開盤不久,就出現突破性走勢

    當天就很容易 開高走更高  ( 或開低走更低 )

2. 如果當天的「外盤成交比重」

    與實際漲幅不對等時,等一下會往相反的方向走

3. 若短時間內出現急拉或連續性上漲的現象

    在反轉訊號出現前,繼續漲的機率很高

4. 如果當日台股漲幅,比國際股市平均漲幅大很多

    尾盤出現「漲幅收斂」的機會很高 ...

 

這些經常出現的價格規律

 也同樣整理成一個介於「負 100 ~ 正 100」的「當沖錦囊」數值

每天「盤中」 會 「即時」告訴我們

此刻 做多 的勝算高,還是 做空 的勝算高

 

資料來源:凱旋指數投資錦囊

 

當沖錦囊,實際走勢圖

資料來源:凱旋指數投資錦囊

 

盤中打開「當沖錦囊」時

如果看到數值 大於 零,而且正在上升

表示根據統計結果,「此刻」做多 的勝算較高!

反之,如果「當沖錦囊」數值 小於 零,而且正在下降

那就要考慮反手 做空 囉!

 

 

凱旋指數投資錦囊,為什麼這麼威?

 的這個好方法

由於詳細分析了 10 年以上的上市櫃公司 盈餘資料、淨值資料、股利資料,

以及使用精密的方法來研判大盤動能

再加上完整分析籌碼面 外資期貨未平倉量、選擇權未平倉量 等資料

讓各種可能影響大盤的變因,都逃不出我們的手掌心

 

我還把這些資料,進行大規模統計回測與參數優化

建構出目前這組非常穩定的投資法則

根據回測結果,在完全不使用槓桿下,年報酬率可達 12%

而如果使用 台指期的 20 倍槓桿

報酬率自然是 12%  ×  對應的槓桿了!

 

警語:統計分析為提高勝算的好方法,但過去績效不保證未來績效

 

而這個 好方法

也是以前我在法人做投資的時候

賴以「謀生」的 強大武器!

 

由於「看懂大盤」

實在是做投資,很重要的第一步

因此我把相關知識,完整寫下來分享了!

 

 

《 本文作者簡介 》

陳金瑩 老師,畢業於台大經濟學研究所

歷任永豐金證券、安聯投信等大型投資機構

累積了 15 年豐富投資經驗

現為自由投資人

 

老師經常在網路上分享他的投資方法

並著有 凱旋投資術 這本經典著作

目的是幫助別人:

〝少走冤枉路、直接登堂入室穩穩賺!〞

在 FB 上有接近 5 萬名粉絲

受到廣大網友的喜愛!

 

如果你喜歡這篇文章的話

歡迎幫老師的 粉絲專頁 按個讚 ↓↓

下次有新文章時 ~ 您才會優先收到喔!

 

 

本文作者 陳金瑩 的 Line 與 FB 專頁

       好友人數 ​​​

《 順手「按」讚  ↓  以後都能收到最新文章唷 》

 

本文受著作權保護,請勿侵權!

 

熱門文章排行

    最新文章分享

      熱門標籤

      熱門作者

      文章分類