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一條公式 傻瓜投資法 新手也有機會做到15%年報酬率(內附GVI前20名清單)

10月 2014年23
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投資有正向的回饋 才能有學習的動機

投資市場帶有迷惑人心的特質,

許多人懷抱著熱情與期待踏入市場當中卻同時讓許多的人垂頭喪氣的離開,

這其中的道理在於能否有效的累積經驗與賺取報酬率。

在心理學與教育學的學習動機研究中,

有一個重要的機制稱為是回饋「Feedback」。

舉例來講,若教師批閱學生作業時,在學生的作業上寫幾句簡單的話,做為回饋。

針對學生希望得到教師回饋的心理,若對作業表現優異的學生,

以稱讚的方式給予肯定,能藉以維持其強烈學習動機。

透過給予回饋的過程,會對學生產生出乎想像的心理作用,這其實便是一種正向的回饋。

 

那這跟股市投資有什麼關係呢?

一位投資人踏入市場之後也需要透過各種回饋來維持住動機,

要是能在初次投入時能獲得正報酬率必然能激勵投資人有更強烈的動機持續投入,

然而回饋本身能持續的強化動機,自然也能持續的打擊動機讓人一蹶不振。

故投資過程中能否有效的持續獲得正向回饋是一個重要的因子。

 

成為股市贏家只要1小時 – 傻瓜選股 GVI公式

但是股市是一個看似成熟卻又極度不成熟的市場,

各式各樣的工具、各種變化的投資技巧,也考驗著投資人的學習能力。

那有沒有什麼眾多的選股技巧中,

有沒有什麼方式,是能夠輕鬆有效的達成選股目的 且能夠讓投資人獲得正向回饋的呢?

 

我們先來談談國外的案例,

國外的金融產業較為先進,許多的問題在早期都已經獲得相當程度的研究。

像是簡單的選股方法,在美國稱為 傻瓜投資法 ( 又稱 KISS投資:Keep It Simple Stupid) ,

該方法主要是大型股與殖利率兩個角度來切入,

每年只要在年初時檢視大型股的殖利率並進行排名,

選擇購買前20檔高殖利率個股,每年年初重複這個步驟,

每年可以獲得約10%的複合報酬率。

在台灣的話,則可以將台灣ETF 0050視為是大型股的清單,重複上述的步驟作法。

投資人有興趣可以自己去回溯看看結果是否與美國股市的結果類似。

 

GVI公式 擁有10~15%的年報酬率

其實在台灣也有類似的金融研究,

透過回溯的機制驗證約可得到年複合10~15%的報酬率。

這個方法稱為「 GVI公式 」,

透過一條公式一個排序機制就可以輕輕鬆鬆得到年複合10~15%的績效結果,

更重要的是只要每個月花不到 1hr 的時間就可以達成這樣的選股步驟。

且這個公式是經由正式的學術論文(Growth Value Two Factor Model)驗證的結果,

並曾獲日本大和證券內部實測在日本也一樣有效的神奇公式。

只要投資人少花點時間在網路上看一些無謂的財經新聞改投入 GVI 公式 中,

就可以得到數倍於定存的績效就結果而言,實在是太划算了。

 

投資是依據一套有效的方法反覆的執行

更重要的,這是一個標準化流程的作法。

這就跟股魚所持續提倡的S.O.P投資作法的邏輯一致,

投資不是依賴情緒來判斷當下是否投資買進,

而是依據一套經驗證有效的作法反覆的執行,排除個人情緒反應,

依據數字的結果與事前的預定準則來進行投資,

也唯有透過流程所達成的投資效果才是一套可長可久的方法。

 

投資朋友可以參考「股魚的著作:不看盤投資術

內有完整個人化投資S.O.P步驟建立的教學說明。

點擊連結:股魚 不看盤投資數

 

2步驟,設定GVI公式

GVI 公式 = (每股淨值 / 股價) * (1+年股東權益報酬率)^5

 

看到這個公式,我打開選股勝利組

1.把需要的欄位拉出來,並自訂了GVI的公式!

2.自訂GVI公式

注意:我認為用預估的年ROE無法貼近現實,

所以改用季ROE做計算。

 

GVI排行前20名股票

股票代號

股票名稱

10/23

收盤價

GVI

股價淨值比

股東權益報酬率%(ROE)

近4季EPS

本益比

3126信億

13.00

83.77

8.46

164.20

5.3

2.45

8077冠華

27.45

25.00

98.82

47.34

0.1

268.22

2491吉祥全

9.40

3.42

1.35

88.53

4.32

2.18

2321東訊

2.61

2.55

5.64

3.33

0.09

28.35

2408南亞科

60.00

2.21

8.98

71.39

7.53

7.96

3562頂晶科

7.62

1.62

5.25

18.58

-0.14

 

3268海德威

25.10

1.23

1.45

84.36

9.61

2.61

5304鼎創達

3.61

0.94

0.75

35.24

1.45

2.49

6248沛波

6.94

0.74

3.12

10.51

-0.25

 

8082眾星

2.80

0.62

3.35

-12.19

0.21

13.29

1449佳和

1.45

0.57

1.75

-13.84

-0.7

 

4413飛寶

8.38

0.56

14.59

-20.32

-0.35

 

9935慶豐富

7.00

0.47

1.01

26.75

-1.33

-5.26

2348海悅

51.80

0.45

4.30

40.13

7.2

7.2

5345天揚

7.33

0.44

0.90

29.13

2.08

3.53

8068全達

7.49

0.41

2.95

0.91

-0.32

 

2434統懋

7.50

0.40

1.00

24.44

0.68

11.03

2475華映

1.66

0.38

0.61

0.45

0.23

7.29

3043科風

4.79

0.37

2.69

-7.98

-1.57

 

6177達麗

35.00

0.36

2.94

34.05

4.8

7.29

資料來源 選股勝利組

 

不用一個一個拉資料,

選股勝利組只要設定公式就能完成GVI的設定。

個股GVI 免費提供下載

 

 

每個月重複一次步驟

賣出跌出 10%的個股,換成排進10%的個股。

每個月都打開 選股勝利組,跟著操作一次,

找出讓你獲利15%的股票清單。

 

上述的作法,相對於各種選股與判讀的技巧而言。

相當的簡單且平易近人,連投資的初學者也可以輕易上手。

 

投資不要存有不切實際的報酬率幻想

年報酬10~15%這樣的數字,

相對於市場中動輒翻倍的訊息比起來似乎不是那麼的迷人。

但投資人要先瞭解工具的報酬效果的比較後才能予以定論,

若我們將頂尖財報選股投資人-巴菲特當成是一種標竿,

而大盤為一種績效指標,將所有的事物放在一起比較時,可以整理出下表。

 

從表中可以看出, GVI公式 的效果介於超越大盤與股市達人等級之間。

投資人不要忘記了,

要透過學習達到股市達人的投資績效需要付出相當程度的努力,才有機會達成。

但透過 GVI 這個經過學術驗證與回測驗證的公式,

每個月只要花不到1Hr 的時間選股便有機會超越大盤與股市達人看齊。

有志於股海淘金卻又沒時間仔細選股的投資人,怎麼能不花點時間來學習該公式呢?

書籍連結:葉怡成教授 GVI最強選股法

————————————————————————————————-

 

(原文轉載於 股魚不看盤投資術部落格,全文於此 )

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