Chime Financial(CHYM)近期在投資論壇上公開最新營運策略，將自身定位為數位銀行與支付供應商，主要服務對象為對傳統銀行感到不滿的客群。經營團隊指出，公司的核心目標是年收入10萬美元以下的近兩億名美國民眾，這塊龐大的市場長期被專注於高資產客戶的傳統銀行所忽略。

財務長Matt表示，許多Chime會員是從富國銀行(WFC)、摩根大通(JPM)和美國銀行(BAC)等大型金融機構轉入。透過薪資直接入帳服務，Chime已成功成為這些客戶的主要往來帳戶。根據第三方機構J.D. Power的最新調查指出，全美每月新開立的支票帳戶中，高達13%是由Chime拿下，市占率穩居第一，且領先第二名的摩根大通高達40%。

營運效率大幅提升，全年業績上看兩成

展望未來營運表現，Chime團隊對今年給出了「成長20%以上」的強勁指引，並特別強調營運槓桿帶來的優勢。財務長指出，公司在第四季創下了57%的增量調整後EBITDA利潤率，並預期在後續營運中能維持相似水準，這也意味著公司即將迎來史上首次的GAAP財務基準獲利。

針對長期獲利目標，經營團隊預期獲利率將上看35%或更高。這項樂觀預估主要歸功於高達70%利潤率的經常性交易收入，加上不斷優化的產品組合與成本控管效益。Chime的商業模式主要依賴會員的日常消費交易，由於多數屬於生活必需性消費，因此具備極高的抗跌韌性。

全面轉移至自研系統，大砍六成營運成本

本次營運報告的另一大亮點，是Chime已全面完成內部技術架構的轉型。截至去年第四季，公司已將所有業務百分之百轉移至名為「Chime Core」的自研支付處理與帳務系統。這項創舉為公司帶來了顯著優勢，直接推動營運效率的大幅升級。

全面採用自研系統讓Chime的相關營運成本大幅削減了60%。透過技術自主化，Chime不僅有效降低了對外部系統的依賴，更讓公司能夠掌握獲利空間，並將開發新產品的速度提升三倍，為未來的持續擴張打下堅實的基礎。

信用卡與預支薪資並進，創造穩定高收益

在產品線方面，Chime Card被視為未來幾年的核心成長引擎。這張主打1.5%日常消費現金回饋的擔保信用卡，目前已獲得超過五成活躍新會員申辦，且佔據了他們高達70%的消費支出。不僅如此，信用卡交易量佔總交易量的比例已從9月的16%成長至12月的21%，且信用卡的收益率大約是簽帳金融卡的兩倍，將有效挹注整體營收。

另一項名為MyPay的預支薪資服務，讓會員能隨時提領高達50%或500美元的已賺取薪資。預計到2025年第四季，MyPay將創造超過4億美元的年化營收，且交易利潤率高達60%。此外，該服務的損失率也優於預期，已從年初的1.7%朝向年底穩態目標1%邁進。面對同業Block(SQ)近期調整定價，Chime表示其業務並未受到影響，將持續為會員提供最大價值。

拓展企業端市場，導入AI技術升級服務

除了消費端市場，加速發展企業解決方案也是當前的重要策略。透過與企業薪資系統直接串接，員工能免費獲得全額預支薪資等財務健康服務。初步數據顯示，經由企業管道獲取的客戶，不僅留存率更高，平均每位用戶帶來的營收也更為亮眼，儘管該業務目前規模仍在發展階段。

在人工智慧的應用上，Chime已將生成式AI導入客服系統，不僅減少了人工客服需求，還提升了會員滿意度。同時，公司也預告即將推出新一代消費端AI產品「Jade」，這將是一位主動型的財務助理，協助會員處理消費、儲蓄與信用建立，預計在今年夏季與全新投資產品同步亮相。在消費者健康度方面，各項支出趨勢皆保持穩定，展現了強健的消費力道。

致力打造零手續費數位金融平台

Chime Financial(CHYM)是一家總部位於美國的金融科技公司，專注於透過其專屬技術平台與第三方銀行合作，提供數位銀行服務。公司致力於滿足會員的多元財務需求，推出的金融產品涵蓋消費帳戶、資金流動解決方案、信用建立工具與儲蓄產品，讓用戶能透過智慧型手機輕鬆管理個人財務，並免除傳統銀行常見的各項手續費。

回顧前一交易日表現，Chime Financial(CHYM)開盤價為21.64美元，最高來到22.02美元，最低下探20.225美元，終場收在20.61美元，下跌1.01美元，跌幅為4.67%。當日成交量來到5,358,404股，成交量較前一日變動增加17.31%。

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